USA Rare Earth Tumaas ng 35.6% sa Loob ng 3 Buwan: Dapat Mo Bang Bilhin ang Stock Ngayon?

USA Rare Earth, Inc. Ang mga USAR shares ay tumaas ng 35.6% sa nakalipas na tatlong buwan, na mas mababa kaysa sa performance ng industriya ngunit mas mataas kaysa sa S&P 500, na nagbalik ng 35.6% at 3%, ayon sa pagkakabanggit. Sa paghahambing, ang mga kakumpitensya ng kumpanya tulad ng NioCorp Developments Ltd. NB at BHP Group Limited BHP ay nakakuha ng 4.2% at 34.5%, ayon sa pagkakabanggit, sa parehong panahon.

Mas Mababa ang Performance ng USAR Kaysa sa Industriya & Mas Mataas Kaysa sa S&P 500

Ang pagsasara sa $19.40 sa huling trading session, ang stock ay nagte-trade sa ibaba ng 52-week high nito na $43.98 ngunit mas mataas kaysa sa 52-week low na $5.56. Ito ay nagte-trade sa ibabaw ng parehong 50-day at 200-day moving average, na nagpapahiwatig ng solidong pataas na momentum at kumpiyansa sa pangmatagalang pananaw ng kumpanya.

50-Day & 200-Day Moving Averages ng USAR Stock

Tingnan natin ang mga pangunahing aspeto ng USAR upang mas mahusay na masuri kung paano laruin ang stock na ito.

Mga Salik na Nagpapalakas sa Performance ng USAR

Ang USA Rare Earth ay kasalukuyang nagtatrabaho upang ilapit ang Stillwater magnet manufacturing facility nito sa Oklahoma sa komersyal na produksyon. Ang planta ay dinisenyo upang gumawa ng Neodymium Iron Boron (NdFeB) magnets, na mahalaga para sa depensa, aviation, automotive, at iba pang mga high-growth na aplikasyon. Inaasahan na ang Stillwater facility ay magiging isa sa mga unang malakihang magnet plants sa Estados Unidos, na susuporta sa pagsusumikap ng bansa na bumuo ng lokal na supply chain para sa rare earth.

Ang USA Rare Earth ay nag-iinstall ng mga pangunahing kagamitan, nag-aasemble ng Line 1a at tinatapos ang huling paghahanda sa Stillwater facility para sa commissioning sa unang bahagi ng 2026. Mahalaga ring tandaan na ang kumpanya ay nagsimula nang mag-hire at magsanay ng mga engineer at technician upang patakbuhin ang pasilidad. Ang mga hakbang na ito ay malamang na mapabuti ang kakayahan ng USAR na maabot ang komersyal na produksyon at makatulong dito na makakuha ng mga pangmatagalang kontrata sa mga kliyente.

Pinalakas din ng USA Rare Earth ang balanse nitong sheet sa pamamagitan ng PIPE financing at warrant exercises, kaya’t umabot sa mahigit $400 milyon ang kabuuang cash position nito noong Nobyembre 2025. Mahalaga ring tandaan na natapos ng kumpanya ang $1.5 bilyong PIPE financing noong Enero 2026. Ang pondong ito ay ginagamit upang i-upgrade ang Stillwater plant, palawakin ang kakayahan sa magnet finishing at tapusin ang Line 1b upang pataasin ang kabuuang kapasidad ng paggawa ng NdFeB magnet sa humigit-kumulang 1,200 metric tons.

Natapos ng USAR ang pag-acquire ng Less Common Metals noong Nobyembre 2025, na magsu-supply ng critical metal at alloy feedstock para sa Stillwater plant. Noong Disyembre 2025, nakipag-partner ang LCM sa Solvay at Arnold Magnetic Technologies Corp. (Arnold) upang magbigay ng matatag at de-kalidad na source ng rare-earth materials. Sa pagdaragdag na ito at patuloy na pag-usad sa mga development initiatives nila, mahusay ang posisyon ng kumpanya upang mapalawak ang kapasidad at mapalago ang produksyon sa mga darating na quarter.

Gayunpaman, mula nang itinatag ito, nananatili ang USA Rare Earth sa yugto ng eksplorasyon at pananaliksik, na nakakaranas ng pagkalugi at wala pang naitalang kita. Sa gitna ng yugto ng pagbuo ng proyekto, nahaharap ang kumpanya sa tumataas na operational expenses na negatibong nakakaapekto sa margins at kakayahang kumita. Sa ikatlong quarter ng 2025, ang selling, general at administrative expenses ng USAR ay tumaas sa $11.4 milyon mula $0.8 milyon sa parehong quarter ng nakaraang taon dahil sa pagtaas ng legal at consulting costs, mas mataas na bilang ng empleyado at recruiting fees, at iba pang gastos.

Ang research and development expenses ay tumaas sa $4.45 milyon kumpara sa $1.16 milyon na naitala noong nakaraang taon dahil sa pagdami ng gastusin na may kinalaman sa empleyado. Ang kawalan ng kita at mataas na gastusin, na bahagyang nabawi ng mas mataas na interest at dividend income mula sa tumaas na money market fund balances, ay nagresulta sa pagkalugi ng 25 cents kada share sa ikatlong quarter.

Nag-ooperate ang USAR sa mineral exploration at mining markets, na kinabibilangan ng mga pangunahing industry player tulad ng NioCorp at BHP Group.

Estimate Revisions ng USAR

Ang Zacks Consensus Estimate para sa bottom line ng USAR para sa 2026 ay tumaas sa nakaraang 60 araw.

Valuation

Mula sa pananaw ng valuation, ang USA Rare Earth ay nagte-trade sa forward price-to-earnings ratio na negative 67.43X kumpara sa industry average na 16.05X. Sa paghahambing, ang NioCorp Developments at BHP Group ay nagte-trade sa negative 10.71X at 15.6X, ayon sa pagkakabanggit.

Huling Pagsusuri

Ang tuloy-tuloy na pag-unlad sa Stillwater magnet manufacturing facility ay nagpapakita na ang USA Rare Earth ay papalapit na sa komersyal na produksyon. Gayunpaman, ang mataas na operating at development costs, kasama ng kawalan ng kasalukuyang kita, ay inaasahang patuloy na babatay sa near-term performance ng kumpanyang ito na may Zacks Rank #3 (Hold).

Habang ang mga kasalukuyang shareholder ay dapat magpatuloy sa kanilang posisyon, ang mga bagong mamumuhunan ay dapat maghintay muna hanggang bumaba ang presyo ng stock at magbigay ng mas magandang entry point. Maaari mong makita ang kumpletong listahan ng mga Zacks #1 Rank (Strong Buy) stocks dito.