Після змішаних даних по зайнятості в США ціна на золото трохи зросла

Huìtōng Finance 10 січня—— Дані щодо зайнятості в несільськогосподарському секторі США мають як позитивні, так і негативні аспекти, ринок наразі їх враховує, що сприяє стабілізації та зміцненню ціни на золото. Ставки на зниження відсоткової ставки Федеральною резервною системою США, а також постійні геополітичні ризики продовжують підтримувати попит на золото.

У п’ятницю (9 січня) під час американської торгової сесії спотове золото незначно зросло, коли інвестори оцінювали змішані дані щодо зайнятості в США. Спотове золото торгувалося біля позначки 4,490 доларів, після того, як у четвер відскочило від зони 4,400 доларів.



Згідно з даними Бюро статистики праці США (BLS), темпи зростання зайнятості у грудні уповільнилися. Економіка США створила 50,000 нових робочих місць, що менше за очікувані ринком 60,000 і менше за переглянуті 56,000 за листопад. Тим часом рівень безробіття знизився з 4,6% до 4,4%, що менше за очікувані 4,5%.

У сфері монетарної політики слабкіші за очікування показники зайнятості були компенсовані нижчим рівнем безробіття, що посилило впевненість ринку у тому, що Федеральна резервна система на засіданні 27-28 січня залишить процентні ставки незмінними. Проте ринок все ще очікує приблизно два зниження ставок пізніше цього року. Золото зазвичай виграє від середовища з низькими ставками, оскільки зниження прибутковості зменшує альтернативні витрати на володіння цим безпроцентним металом.

Дивлячись у майбутнє, увага ринку буде зосереджена на попередньому індексі споживчої довіри Мічиганського університету за січень, включаючи споживчі очікування і коротко- та довгострокові інфляційні очікування.

Ринок також зверне увагу на виступи президента Федерального резервного банку Річмонда Томаса Баркіна (Thomas Barkin) та президента Федерального резервного банку Міннеаполіса Ніла Кашкарі (Neel Kashkari), щоб знайти нові підказки щодо перспектив монетарної політики.

Після розширення США регулювання експорту венесуельської нафти, ринок продовжує зосереджуватися на зростаючих геополітичних ризиках. Раніше у Каракасі відбулася військова операція. Нові суперечливі заяви колишнього президента США Дональда Трампа щодо анексії Гренландії також дестабілізували ринкові настрої. Крім того, зростання внутрішніх заворушень в Ірані та відновлення тертя між Японією та Китаєм ще більше посилили обережність на ринку, знизивши апетит до ризику і підтримавши попит на золото.

У п’ятницю Трамп написав у TruthSocial, що Венесуела звільняє політичних ув’язнених, і США співпрацюють із Каракасом у відновленні її нафтової та газової промисловості. Він додав, що другий запланований раунд атак було скасовано, але американські кораблі залишатимуться на місці "з метою забезпечення безпеки". Трамп також заявив, що сьогодні зустрінеться у Білому домі з керівниками провідних нафтових компаній, а обсяг відповідних інвестицій може досягти близько 100 мільярдів доларів.

Ринок також звертає увагу на слухання у Верховному суді США, яке відбудеться пізніше у п’ятницю, стосовно законності тарифів, введених урядом Трампа згідно з Міжнародним законом про надзвичайні економічні повноваження (IEEPA). Раніше суд нижчої інстанції постановив, що уряд перевищив свої повноваження щодо запровадження всебічних тарифів.

Ринок також стежить за новинами щодо наступного голови Федеральної резервної системи. Повідомляється, що Трамп заявив, що "вже прийняв рішення", але ще його не обговорював. Міністр фінансів Скотт Бессент (ScottBessent) згодом зазначив, що Трамп ще не проводив співбесіди з жодним із чотирьох фінальних кандидатів, а відповідне оголошення може бути зроблене приблизно через два тижні, до або після його участі у Давоському форумі.

Щодо даних, у четвер було оприлюднено, що кількість первинних заявок на допомогу з безробіття за тиждень, що закінчився 3 січня, незначно зросла до 208,000, що трохи менше за очікувані ринком 210,000; кількість скорочень працівників у компаніях у грудні за даними Challenger знизилася до 35,553 — це найнижчий показник з липня 2024 року. Крім того, дефіцит зовнішньої торгівлі США у жовтні різко скоротився до 29,4 мільярда доларів — це найнижчий рівень з червня 2009 року і значно менше за очікувані 58,1 мільярда доларів.




(Денний графік спотового золота Джерело: Yihuitong)

З технічної точки зору спотове золото перебуває у фазі консолідації, а після недавнього зростання тенденція вирівнялася. Загальна тенденція залишається бичачою, оскільки ціна золота утримується вище зростаючої 21-денної простої ковзної середньої (близько 4,387 доларів).

Знизу область 4,400-4,380 доларів утворює першу ключову зону підтримки. Якщо ця зона буде пробита, ціна може знизитися до 50-денної простої ковзної середньої (близько 4,231 доларів) і відкрити простір для подальшої корекції.

Згори 4,500 доларів виступає безпосереднім рівнем опору. Якщо буде здійснено стійкий прорив цього рівня, увага знову зміститься до історичного максимуму (близько 4,549 доларів) або навіть вище.

Індекс відносної сили (RSI) знаходиться на рівні близько 64, залишаючись вище середньої лінії, що свідчить про збереження бичачого імпульсу. Середній індекс спрямованості (ADX) дорівнює 22, що вказує на помірну тенденцію і зниження імпульсу порівняно з попереднім максимумом, що означає уповільнення подальшого руху.